2̶0̶2̶3̶
TM + DCAP (2023)
Прошедший год удивил многих.
Для меня 2023 год стал возвращением в привычный контекст, когда позиционирование и сентимент имеют значение.
Модель DCAP на 2023 год проиграла SPY, но почти догнала Berkshire:
BRK.B +15.46%
DCAP Model 2023 +14.04%
Лучше остальных в прошедшем году выглядела модель 2020 года, которая значительно опередила остальные:
Model 2023 +12.81%
Model 2022 +2.68%
Model 2021 +29.08%
Model 2020 +37.39%
SPY +24.38%
(2023-01-01 — 2023-12-25 Return)
Конкуренцию индексу проиграла и бóльшая часть палаты:
Алгоритмическая CTA-стратегия не пережила первый квартал и была закрыта в незначительный минус.
Высокая волатильность NUKE в прошлом году отпугивала клиентов:
Не каждый готов выдержать просадку в сто процентов заработанной прибыли.
Более хладнокровные клиенты были вознаграждены пиковой доходностью в более чем 277%, которая к концу года скорректировалась до 263.52%. Нам повезло с началом года, что позволило целый год рисковать прибылью, а не депозитами клиентов.
Crypto
В 2023 году мы начали активно торговать крипту. Ключевая концепция заключалась в том, что падение рынка после краха FTX даёт возможность применить long-only стратегию с ограниченным риском. Доходность за период (2022-12-17 – 2023-03-31) составила +129.28% в сравнении с бенчмарком (BTCUSDT Binance), который вырос на +71.08%.
Помимо long-only в партнёрстве с КЖ в ноябре 2023 года мы запустили DCT — дискреционную стратегию торговли криптой. На конец года она показала 235% прибыли:
P.S.: Больше всего в 2023 году меня удивило поведение инвесторов. Надеюсь, что в новом году им хватит смелости стать клиентами DCAP до того момента, как индексы покажут ATH.